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基金投资者自己承担的费用不包括

发表时间：〖2025-06-24 15:04:02〗浏览次数：〖185〗

买卖基金要支付申购（认购）和赎回费用。一般在代销机构购（银行和券商）买基金的申购费率是1.5％，赎回的费率是0.5％一般在直销机构（基金公司网站），申购费率是0.6％，赎回是0.5％也就是说：如果在代销机构大约花费2％的费用。如果在基金公司网上购买要花费1.1％的费用。申购费用是按照申购时你的总额乘以费率，赎回的时候是用你赎回当天的市值乘以费率。根据基金契约的约定，基金持有人（投资者）的义务有：(1)遵守基金契约；(2)缴纳基金认购款项及规定的费用；(3)在持有的基金份额范围内，承担基金亏损或者基金合同终止的有限责任；(4)不从事任何有损基金及其他基金持有人利益的活动；(5)法律法规及基金契约规定的其他义务。从基金契约对基金持有人规定的义务来看，承担一定的投资风险是投资者的义务之一。基金公司代人理财，基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但是不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。在基金管理人履行自身义务的前提下，基金投资损失将由投资者承担。投资者选择基金的时候，首先看重的是基金的收益能力。这个指导方针本身是合理的，但是，在注重基金收益能力的同时，基金的费用控制也是不能忽视的。费用对收益有重大影响。2007年开放式基金中，费用占平均权益最高的达到18.19%，而最低只有0.5%，差距达到了惊人的17.5%。正常情形下，股市平均收益率一般在10%-15%之间。虽然去年的高收益率掩盖了费用对利润的侵蚀，但是在市场下跌的时候，费用控制能力将显著地影响投资者收益率。今年上半年业绩落后的基金往往费用率较高。即使每年5%的费用差异，长久也会造成惊人的差异。比如初始投资10000元，一个收益率是15%，另外一个收益率是10%，则投资期限20年后，终值现金分别是163665元和67275元，相差了近100000元，可见微小的差异在复利和时间的威力下，结果大不相同。衡量费用大小的比率主要有两个，一个是费用占基金年初与年末净值平均的比率，第二个是费用占收入的比率，计算所需的数据可直接从基金的年度报告中取得。基金的费用主要包括管理费用、托管费用、交易费用、利息支出等。其中，交易费用是造成各个基金费用大小的主要因素。换手率越高，交易费用也越高。国外的经验表明，基金战胜市场是比较困难的，应尽可能地降低交易成本，减少交易次数。我们以2007年1月1日之前成立，且有2006年年度报告的开放式基金作为样本，统计了不同基金的费用占平均权益、费用占收入的比率，以考察费用对利润的影响程度。结论如下：1.开放式基金费用占平均权益比率平均为3.55%，费用占收入的比率为7.80%。考虑到费用包括管理费、托管费、交易费用，这两个数据在合理的范围之内。这表明，总体上我国开放式基金对费用的控制是做的可以的。2.总体而言，大基金公司的费用率要低于小基金公司，表明管理的资产大小是存在一定的规模效应的，大基金公司在费用控制上有一定优势。3.股票型基金费用占平均权益比率为3.33%，混合型为4.21%，债券型为2.17%。混合型高于股票型的原因主要在于混合型仓位调整的余地较大，导致换手率高于股票型。4.个别基金的费用率过高，最高达到18%，投资者应谨慎回避。5.总体而言，从2008年上半年业绩来看，2007年的费用率越高，其2008年上半年业绩越落后。而业绩表现良好的基金，其费用率保持在较低的水平。2007年费用率最高的5只基金，2008年上半年平均收益率为-32.82%，费用率为11.52%，而表现最好的五只基金平均收益率为-11.49%，费用率仅为3.49%。6.指数型基金费用率最低。双方各自承担的风险虽然不一样，但是，总的来说还是资金问题，基金公司还要承担基金项目真实性的，以及投资资金和利润的风险。亏本的风险。